上周五,美联储主席鲍威尔对于加息抱持谨慎态度,称紧缩不足和过度紧缩的风险现已更加平衡,鲍威尔最新的讲话表达美联储能够采取观望态度而不加息,但也不一定会降息。
今日美黄金主力开盘价2049.0000美元/盎司,昨收价2048.2000美元/盎司。现货黄金日内开盘价2028.78元/盎司,昨收价2029.05美元/盎司。美联储今年恐降息100个基点,黄金狂飙逾50美元直逼1940、大涨还在后头?
目前来看,黄金的价格首次触及至此暂时谨慎追空,暂时关注价格向上修正后再布局空,位置上暂时关注昨日高点区域承压,黄金操作上暂时关注2035-2036区间阻力,价格到位后布局,后续关注2区域。
日本央行突然“空袭”市场。他表示,日本央行可能很快就会结束世界上最后一个负利率政策。冰见野良三提出了一个假设,即日本利率如果真的变为正值后会发生什么。他说,这一过程没有预设的时间表,日本央行在开始退出之前会仔细评估经济状况。表示,希望日本央行在时机合适时实现政策正常化。
如果回溯历史,有着“全球资产定价之锚”之称的10年期美债收益率,明年究竟会在美联储首次降息时跌至多少?以今年7月最后一次加息时3.87%的收益率计算,美银策略师估计,到2024年5月,10年期美债收益率最低可能跌至约2.25%,按历史平均推算则可能跌至2.8%。
黄金日线还是处于1810的上行趋势当中,而且2009-2007的顶底转换支撑有效,如果能守住这一线价格,黄金将进一步延续五浪上涨趋势,2007这个共振支撑哪那么容易就下去,所以今天就关注两个点,一个是2007的支撑,另一个就是2051斐波那契扩展线的61.8%压力。
上周国际市场风云变幻,黄金刷新历史高位后巨震,澳大利亚和加拿大央行按兵不动,国际油价震荡走低。本周看点颇多,美联储、欧央行、英国央行等将迎来议息会议,市场关注关于政策路径前景的表述。数据方面,11月消费者物价指数(CPI)将在美联储决议之前公布。
【技术面】国际黄金价格持续回落在20日均线附近寻求企稳,若跌破则仍有回落空间,MACD红柱转绿多头力量减弱。
上周五是公开黄金2040-2010进行高空低多思路布局,黄金价格直接下行那么晚间是在低位介入多头,并提示低于2010是更好价格介入,黄金价格回升一波上涨2014.7一线,多单没有利润空间最后全部止损。
今年2月,美联储首次放缓加息幅度至25个基点,并在6月暂停加息,随后7月加息25个基点,9月、11月暂停加息。美联储同时发布的点阵图则暗示,美联储或在2024年降息3次,即75个基点。
自今年7月底的加息之后,美联储一直维持利率不变,市场认为,加息周期已经终结。整体来看,今年八次决议中,美联储进行了四次25个基点的加息,另外四次维持利率不变。维持利率不变此前就已经是市场共识,市场更关心的时,美联储明年何时降息。美联储意外放鸽,助力金价上行。
挪威央行意外加息如果英国央行维持不加息尚给市场留下了“他们可能只是嘴硬”的念想,挪威央行直接意外加息,也令这个北欧国家的央行在“央行星期四”中脱颖而出。
这是美联储本轮加息周期中第四次暂停加息,此前分别为6月、9月、11月。这虽然低于市场押注的降息五次,但比美联储此前预计的更为激进。从利率市场的最新定价看,在隔夜美联储决议和鲍威尔讲话之后,交易员对美联储明年3月降息的概率押注一举超过了七成。
市场普遍预期美联储将结束本轮加息周期,并在明年转向降息。美联储加息周期结束,以及即将开始的降息,将会对全球主要资产产生何种影响?中金公司分析师李昭复盘了过去50年共14轮美联储加息结束后降息开始前的资产表现。随着美联储货币政策从加息周期逐步过渡到降息周期,铜价有望获得修复。
12月以来,全球多国央行均选择暂停加息步伐,市场焦点进一步转向降息时点。多国央行暂停加息随着通胀水平明显回落,欧洲央行在今年10月暂停加息。英国央行在9月和11月的会议上也维持利率不变,结束了连续14次的加息。今年,全球通胀普遍出现缓和趋势,为央行停止加息提供了支撑。
在连续三次暂停加息后,目前市场普遍认为,美联储本轮加息周期可能已结束,明年或将降息。惠誉在当地时间周三则预计,美联储将在2024年降息75个基点,与美联储自己的预测相一致。反之,若在2070——2080区域承压下跌,则本轮反弹行情有望结束,会迎来新的下跌调整行情。
全球加息大潮已经落幕?最后,值得一提的是,在明年全球主要央行拉开降息大幕的同时,有一家央行却可能踏入截然相反的一条“河流”:那就是大概率将在明年加息、从而摆脱长达将近八年负利率的日本央行。
2024年,A股和港股有望发动一轮牛市行情,这是我明确表明的观点。
2023年国际金融市场“负重前行”,金融脆弱性攀升。发达经济体央行加息渐入尾声在经历逾一年半的加息周期后,全球主要经济体在2023年进入抗通胀的“最后一英里”。尽管如此,市场普遍预期各国央行加息周期渐近尾声,关注焦点进一步转向未来降息时点。2023年,日本央行成为国际金融市场的“灰犀牛”。
又到年末,分析师们开启了展望模式,小编梳理了十条分析师们较为认同的观点,分享给大家。目前宏观分析师们几乎一致预期:美国加息大概率已经结束。并且开始展望:明年美联储的降息进程。但是,对于什么时候降息,分析师们分歧不小。但是美国经济会不会快速、大幅下行,大多数分析师认为,可能性较小。
但即便如此,由于市场对降息周期的预期在年内被逐渐点燃,美元指数在2023年的最后两个月大幅回落,终结了美元的年线连涨势头。